Cut your losses and let your profits run – een verdere uitleg
De uitspraak “Cut your losses and let your profits run” is een van de belangrijkste principes in beleggen en trading. Het betekent dat je verlieslatende investeringen vroegtijdig moet afkappen om verdere schade te beperken, terwijl je winstgevende beleggingen zo lang mogelijk moet laten doorgroeien om optimaal te profiteren.
Veel beleggers maken de fout om verlieslatende posities vast te houden in de hoop dat ze herstellen, terwijl ze winstgevende posities te vroeg verkopen uit angst voor een terugval. Dit gedrag wordt vaak beïnvloed door emoties zoals angst, hebzucht en hoop, wat rationeel handelen bemoeilijkt.
Cut your losses and let your profits run, waarom werkt dit principe?
Beleggen draait om kansen en waarschijnlijkheden. Niet elke investering zal winstgevend zijn, maar zolang je verliezen beperkt en winsten laat groeien, kun je per saldo positief eindigen.
Dit principe helpt bij:
- Kapitaalbehoud: Door verliezen tijdig af te kappen, voorkom je dat één slechte investering je portefeuille ruïneert.
- Maximaliseren van rendement: Door sterke posities door te laten lopen, profiteer je optimaal van trends.
- Beheersen van emoties: Het toepassen van stop-loss en trendvolgende strategieën helpt je rationeel te handelen.
vervolg na advertentie
Psychologische valkuilen
Veel beleggers doen precies het tegenovergestelde:
- Ze houden verliezende posities vast, omdat ze hopen op herstel (verliesaversie).
- Ze verkopen winstgevende posities te snel, uit angst hun winst te verliezen.
Een voorbeeld hiervan is een belegger die een aandeel koopt voor €50, ziet dat het daalt naar €40, maar weigert te verkopen omdat hij gelooft dat het ooit zal terugkeren naar zijn oorspronkelijke prijs. Tegelijkertijd verkoopt hij een aandeel dat van €50 naar €60 is gestegen uit angst dat het weer zal dalen. Dit leidt op lange termijn tot slechte rendementen.
Cut your losses and let your profits run in de praktijk
Aandelenmarkt
- Je koopt Tesla-aandelen voor €200 per stuk. Na een paar maanden zijn ze gedaald naar €160. Je besluit niet te verkopen en wacht op herstel, maar de daling zet door naar €140. Door niet op tijd te verkopen, heb je een groter verlies. Beter was het geweest om bij €180 of €170 al uit te stappen.
- Aan de andere kant koop je Apple-aandelen voor €150, en ze stijgen naar €200. In plaats van meteen te verkopen, houd je ze vast omdat de trend positief is. Je plaatst een trailing stop-loss en verkoopt uiteindelijk pas op €240, wat je rendement maximaliseert.
Crypto-investeringen
- Je koopt Bitcoin op €40.000, maar door een marktcrash daalt het naar €35.000. Je besluit je verlies te nemen en je kapitaal te beschermen, in plaats van te hopen op herstel.
- Tegelijkertijd heb je Ethereum gekocht op €2.500, en de prijs stijgt naar €3.500. In plaats van direct te verkopen, houd je het vast omdat de trend positief is. Uiteindelijk verkoop je pas op €4.200.
Forexmarkt
- Je opent een longpositie op EUR/USD, maar de koers beweegt tegen je in. Je stop-loss wordt geraakt en je accepteert een klein verlies.
- Tegelijkertijd heb je een shortpositie op GBP/USD, die in jouw voordeel beweegt. In plaats van vroegtijdig uit te stappen, houd je de positie vast met een trailing stop-loss en sluit je pas bij een aanzienlijke winst.
vervolg na advertentie
Hoe pas je dit toe in je strategie?
Gebruik een stop-loss – Bepaal vooraf een punt waarop je een verliesgevende investering verlaat. Bijvoorbeeld bij een daling van 10%.
Gebruik een trailing stop – Verplaats je stop-loss omhoog als een belegging in waarde stijgt, zodat je winst blijft beschermen.
Analyseer trends en momentum – Houd winnaars vast zolang de trend positief is.
Vermijd emotioneel handelen – Stel regels in en houd je eraan.
Een voorbeeld van een trailing stop-loss:
- Je koopt een aandeel op €100.
- Het stijgt naar €120. In plaats van te verkopen, zet je een trailing stop op €110.
- Het aandeel stijgt verder naar €150. Je trailing stop schuift op naar €140.
- Uiteindelijk daalt het en wordt je positie gesloten op €140, waarmee je alsnog een mooie winst hebt behaald.
Conclusie cut your losses and let your profits run
Door je verliezen tijdig af te kappen en winstgevende posities langer vast te houden, kun je je rendement op lange termijn verbeteren. Dit principe is fundamenteel voor succesvol beleggen en helpt je rationele beslissingen te nemen, los van emoties.
Toepassen in de praktijk? Zorg voor een duidelijke strategie met stop-losses, trendvolgende technieken en een focus op lange termijn rendement.
